明中葉，東西兩廠明爭暗鬥不斷。東廠曹公公手下養了三大高手，分別是孟星魂（梁朝偉飾）、高老大（楊紫瓊飾）、葉翔（甄子丹飾）三大高手，亦有小王爺（林誌穎飾）幫忙